سهام ایالات متحده پس از گزارش قوی خرده‌فروشی کاهش یافت؛ نشست فدرال رزرو در کانون توجه

سهام ایالات متحده در روز سه‌شنبه به دنبال اعلام داده‌های خرده‌فروشی قوی، کاهش‌یافت و سرمایه‌گذاران خود را آماده نشست اخیر فدرال رزرو در سال کردند. در ساعت 09:35 به وقت شرقی (14:35 به وقت گرینویچ)، میانگین صنعتی داوجونز 205 واحد معادل 0.5 درصد کاهش یافت، شاخص S&P 500 30 واحد یا 0.5 درصد افت کرد و NASDAQ Composite نیز 110 واحد معادل 0.5 درصد کاهش را تجربه کرد.

سهام‌های بزرگ فناوری در روز دوشنبه به رشد خود ادامه دادند و باعث رسیدن شاخص NASDAQ Composite به بالاترین سطح خود شدند، اما داوجونز به عقب بازگشت و برای هشتمین جلسه متوالی کاهش را تجربه کرد که این طولانی‌ترین دوره از ژوئن 2018 به شمار می‌آید.

تمرکز بر تصمیمات فدرال رزرو؛ رشد قوی در خرده‌فروشی

انتظار می‌رود که بانک مرکزی در پایان نشست دو روزه خود در روز چهارشنبه نرخ بهره را 25 واحد کاهش دهد. با اینکه این کاهش نرخ تقریباً به طور کامل در قیمت‌های بازار لحاظ شده است، به ویژه در پی دستاوردهای اخیر وال‌استریت، توجه بیشتر به پیش‌بینی فدرال رزرو درباره نرخ‌ها معطوف خواهد شد.

سرمایه‌گذاران خود را برای اخبار احتمالی از فدرال رزرو در سال 2025 آماده می‌کنند، به ویژه در شرایطی که نشانه‌های فزاینده‌ای از تورم پایدار و قوی شدن بازار کار وجود دارد؛ این دو عامل از نقاط کلیدی برای فدرال رزرو به شمار می‌آیند و ممکن است سیگنالی از روند کاهشی را به همراه داشته باشد.

علاوه بر انتظارات محتاطانه فدرال رزرو برای سال 2025، فروش خرده‌فروشی در ماه نوامبر 0.7 درصد افزایش یافت که از پیش‌بینی 0.6 درصدی بالاتر بود و نشان‌دهنده رشد سالم اقتصاد ایالات متحده حتی با وجود نرخ‌های بهره بالاتر است. تحلیلگران گلدمن ساکس در یادداشت اخیر خود اعلام کردند که دیگر انتظار کاهش نرخ بهره در ماه ژانویه را ندارند و پیش‌بینی می‌کنند این بانک در سال آینده نرخ بهره را با سرعتی کمتر کاهش دهد.

CME FedWatch نشان می‌دهد که معامله‌گران با احتمال 81.9 درصد پیش‌بینی کرده‌اند که فدرال رزرو در ژانویه نرخ‌های بهره را بدون تغییر نگه خواهد داشت.

**بخش فناوری در کانون توجه**
به نظر می‌رسد که بخش فناوری روز سه‌شنبه همچنان در کانون توجه خواهد بود، به ویژه با چشم‌انداز کاهش نرخ‌هایی در کوتاه‌مدت و تقویت سهام پراهمیتی مانند اپل (NASDAQ:AAPL)، آمازون (NASDAQ:AMZN) و آلفابت (NASDAQ:GOOGL).

با این حال، انویدیا (NASDAQ:NVDA) شاهد کاهش ارزش سهام خود بوده است و بیش از 10 درصد از اوج خود افت کرده و وارد قلمرو اصلاح شده است. در حوزه دیگر، سهام مرتبط با کریپتو، از جمله Coinbase Global (NASDAQ:COIN) و MicroStrategy (NASDAQ:MSTR)، به رشد خود ادامه داده‌اند، چرا که بیت کوین از 107000 دلار عبور کرده است.

سهام فایزر (NYSE:PFE) پس از اعلام این شرکت که انتظار دارد سود سال 2025 تقریباً مطابق با انتظارات باشد، 3.3 درصد افزایش یافته است. این افزایش تحت تأثیر کاهش هزینه‌ها و کاهش بدهی‌ها با کنار گذاشتن کسب‌وکارهای غیر اصلی و بهبود وضعیت مالی شرکت حاصل شده است، در حالی که فروش محصولات COVID-19 با رکود مواجه شده است.

**کاهش قیمت نفت قبل از نشست فدرال رزرو**

قیمت نفت خام در روز سه‌شنبه تحت تأثیر دوره‌ای از سودآوری پیش از آخرین نشست سیاست‌گذاری فدرال رزرو کاهش یافته است. تا ساعت 09:35 به وقت شرقی، قیمت نفت خام آمریکا (WTI) با 1.9 درصد کاهش به 69.36 دلار در هر بشکه رسید، در حالی که قرارداد برنت با 1.3 درصد کاهش به 72.90 دلار در هر بشکه رسید.

قیمت‌های نفت خام از بالاترین سطح چند هفته‌ای که در هفته گذشته به ثبت رسیده بود، افت کرده‌اند و داده‌های ضعیف خرده‌فروشی از چین در روز دوشنبه همچنین نگرانی‌هایی نسبت به سلامت دومین اقتصاد بزرگ جهان ایجاد کرده است.

معامله‌گران همچنین پیش از نشست فدرال رزرو به سمت الگوی نگهداری رویکرد پیدا کرده‌اند و تمایلی به حفظ موقعیت‌های مهم قبل از این رویداد تاثیرگذار بر بازار ندارند.